上海小企业融资租赁瓶颈打破

　　上海近日率先推出中小企业设备租赁信用担保，形成担保业与租赁业的风险联动机制，直接促进商业银行加大对中小企业贷款的支持力度。此举意味着小企业不必再为被银行拒之门外而犯愁，添置设备等固定资产可求助于融资租赁服务。
　　亚行倡导多用融资租赁
　　商业银行观念的转变，及中小企业信用担保机制的建立，对解决小企业融资难问题的促进作用不容忽视。据了解，上海现已形成四种类型的担保机构，去年以来商业性担保公司也开始涌现。其中，仅中国经济技术投资担保有限公司上海分公司已累计为上海中小企业提供4000多项贷款信用担保，担保贷款的规模近70亿元。
　　但在上海市促进小企业发展协调办公室副主任沈惠看来，融资难仍然困扰上海小企业的发展，小企业对此呼声很高。小企业（生产力促进）服务中心举办小企业服务日活动，现场调查300户小企业，有97％小企业要求提供融资贷款服务。她说，政府不可能为几十万户小企业提供政策性的信用担保服务，银行也不愿为缺乏信用记录或信用度不太高的小企业提供直接贷款，民间资金在风险度较大情况下更不敢贸然进入担保市场。
　　银行不愿意贷款，小企业可寻求融资租赁。上海市财政局副局长蒋卓庆透露，亚洲开发银行研究上海中小企业担保体系时提出，今后的发展方向之一是多采用融资租赁方式。
　　由于小企业存在的特殊经营风险，商业银行较多给予流动资金贷款，固定资产贷款往往求贷无门。融资租赁方式的介入，可发挥按揭式特点的优势，使小企业引进设备的计划不被耽搁。
　　在国内首推创新融资租赁的上海金海岸企业发展公司称，租赁服务可给小企业带来六大好处：一是较低的租金支付额，可减轻承租用户在项目采购时的流动资金压力；二是项目全额的融资扩大了用户的资金来源，使承租用户节省现有的流动资金及突破当前预算规模的限制，较早拥有较大规模的需求设备；三是设备、服务和融资的一揽子解决方案，简化了采购程序；四是灵活的付款条款，例如延期支付，递增或递减支付，使承租用户能够根据自己的资金安排来定制付款额；五是全部费用在租期内以租金方式逐期支付，减少一次性固定资产投资，大大简化了财务管理及支付手续；六是用户可享受租赁所带来的税务上的好处。
　　可就是这样一个被业界视作“少有的、可操作性较强的”缓解中小企业融资难的有效途径，金海岸公司总裁办主任肖顺明9月初在接受记者采访时实话实说：由于同样对中小企业的创业风险存在顾虑，融资租赁虽在国际上是仅次于银行贷款的第二大融资方式，但国内传统的租赁公司一般都不愿跟中小企业做租赁。
　　蒋卓庆也表示，租赁公司与小企业打交道同样存在风险，有必要引入担保机制来解决瓶颈问题。而据中投保上海分公司总经理包伟苓介绍，上海市政府方面在去年明确，今后要进步“研究探索设备租赁担保办法，鼓励发展租赁业务，充分发挥信用担保在引导资源配置和盘活存量资产中的作用。”
　　租赁做大还需观念转变
　　中投保上海分公司与金海岸公司的合作，标志着担保业与租赁业双方抗风险能力的共同提高。在这一中小企业投融资改革的推动下，上海合众联城科技有限公司获得500万设备租赁信用担保，其融资租赁的利率成本仅较银行同期贷款高出2个百分点不到。合众联城总经理陈成金对记者说，公司将与外商签下户外打印机代理合同1000万美元，这笔业务是融资租赁撑起来的。
　　据介绍，中投保与金海岸两家联手提供的设备租赁（信用）担保业务，支持对象是符合国家、上海产业政策和环境保护要求，处于成长期的科技型中小企业、高新技术成果转化项目、节能降耗、出口创汇、吸纳失业和下岗人员就业的都市型工业等有发展前景的优秀中小企业。中小企业申请的必备条件之一，是至少需交付20％的租赁保证金。
　　中投保与金海岸两家在控制风险时，还要求承租企业及民营企业董事长个人同意将其资信纳入上海市资信公司信用联征系统，且资信良好。换句话说，若小企业老板个人有诚信“污点”，就只能与融资租赁无缘。
　　不过，小企业借助融资租赁解决资金需求问题，还有很长一段路要走。业内人士普遍认为，有设备需求的小企业及设备供应商的观念都需要转变。金海岸公司总裁俞开琪称，按美国的观念，“聪明的企业家决不会将大量的现金沉淀到固定资产的投资中去，资金只有在流动中增值，固定资产只有通过使用，而不是拥有才能创造利润。”相比之下，国内企业往往把大量资金沉淀在固定资产中，设备供应商也对租赁方式营销不屑一顾。而据介绍，美国的80％以上的大型设备是靠租赁得以流通的。
　　金海岸创新租赁实际上就是按揭的翻版，只不过它的承租人不是个人而是企业，它的租赁标的物不是住房而是机器设备和各种生产资料。看来，只有当小企业如同购房消费者那样，转变对按揭的观念认识，融资租赁才会成为解决融资难问题的一条捷径。

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