频频发难 独董不愿当摆设

（作者：李凯，曾子建）

    昨日，国旅联合公布了今年的半年报，与此同时公布的还有独立董事对公司与关联方的资金往来，以及对外担保情况的独立意见。另外，据昨日《证券时报》报道，红河光明的独董侯永庭指出，北京华清科源投资管理有限公司入主红河光明所引发的高层变动属于违规。今年以来，独立董事向上市公司发难的事件频频发生，独董们正为摆脱“花瓶”形象而努力。 

    独立董事频频“发难”

    今年2月，因为对乐山电力频繁的担保行为与巨大的担保金额提出质疑，该公司独董程厚博开先例，聘请中介机构对公司的财务状况进行了审计。4月，该公司3位独董发表独立意见，称乐山电力违规担保情况严重，已确认的20项对外担保事项中，有16项涉及金额约15800万元未经过董事会批准和部分未公告。

    今年6月15日，伊利股份的3位独董发表独立声明指出，由于对公司国债买卖及股东情况的质询未果，拟聘请会计师事务所对公司进行专项审计。

    另外，本周二公布中报的天目药业，其独董也发表了独立意见，认为大股东永安集团长期大量占用上市公司资金，违反了证监会相关规定，也违背了公司去年10月作出的具体还款承诺。

    独立监督何其难

    一直以来，由于独立性无法体现，上市公司的独立董事都被投资者视为“花瓶董事”。但近期以来，从新疆屯河的独董魏杰辞职、伊利股份的独董王斌辞职，到天目药业和国旅联合的独董对上市公司提出质疑，独董已经开始表现出其独立性，努力在向“花瓶”的角色告别。

    本周被伊利股份罢免了独董职务的俞伯伟在接受记者采访时表示：“以前之所以独董被投资者认为监督不力，主要原因还是独董对上市公司的了解不够充分和及时。很多时候，公司只会提供一些相关会议的议程，而议案的具体情况和资料要到了会场才知道。因此，知情权的不充分造成了独董最终不能有效对上市公司进行独立监督。”

    中国人民大学经济管理学院的周业安教授认为，虽然独董的主要职责是保护中小股东的利益，但独董又是由董事会选出的，这样的定位就决定了独董的处境十分尴尬。

    “不在状态”要受罚

    今年以来，监管部门对“不在状态”的独董的处罚开始增多，这促使独董们必须告别“花瓶”时代。本周辞去伊利股份独董职务的王斌表示：“辞职的原因就是上市公司给自己带来了不可预知的风险。”

    6月23日，新疆屯河独董魏杰、罗云波、郭春亮、牛新华被上证所公开谴责；6月16日，哈慈股份独董刘存有、生明川被公开谴责；同一天，ST达尔曼独董李鼎新、张六炎、李忠民被公开谴责。这也许就是王斌所谓的“风险”，看来独董们少则两三万元，多则几十万元的年薪已经越来越不好拿了。

    独董制度即将修改

    独董如何才能发挥其更大的监督作用呢？

    据报道，监管部门近期正对上市公司的独立董事制度指导意见进行修订。该修订稿中强调，上市公司应当按时向独董通知董事会会议时间并提供足够的资料，证监会的派出机构和交易所负责对独立董事履行职责的情况进行监督，并记载独董的诚信记录；明确独董应当对董事会的决议承担责任；同时该修订稿也赋予了独立董事足够的权力。

    对此，业内人士指出，该修订稿若能最终出台，将充分改变独董目前的“尴尬”境地。